Care sunt cele mai bune măsuri pe care investitorii trebuie să le ia în privinţa acţiunilor
Pe măsură ce piața fluctuează aproape de maximele sale istorice, investitorii se confruntă cu dificultăți în a decide dacă ar trebui să se întoarcă la acțiunile cu creștere rapidă sau să opteze pentru alternative mai conservative. Această dilema poate conduce la pierderea unor oportunități importante pentru câștiguri pe termen lung. În loc să evite complet acțiunile de creștere, investitorii sunt încurajați să analizeze cele care pot susține evaluările în creștere și care au un potențial robust de dezvoltare.
Shopify: O platformă de comerț electronic în expansiune
Shopify oferă o soluție completă pentru comercianți, permițându-le să își creeze magazine online, să proceseze plăți, să îndeplinească comenzile și să gestioneze campaniile de marketing.
Această abordare “all-in-one” face din Shopify o opțiune foarte atractivă, mai ales pentru comercianții care nu doresc să concureze pe platforme mari precum Amazon. Popularitatea sa a crescut, îndeosebi în rândul afacerilor care vând produse prin intermediul social media, cum ar fi Instagram, și a reușit să capteze atenția comercianților mai mari prin intermediul Shopify Plus.
Integrând soluțe precum „Shop Pay” pentru plăți digitale și „Shopify Capital” pentru împrumuturi, Shopify devine și mai atractiv. Aceasta colaborează și cu rețeaua Amazon pentru îndeplinirea comenzilor, datorită butoanelor de “Buy with Prime” care facilitează achizițiile.
Depășind provocările de creștere accelerate întâmpinate în timpul pandemiei, Shopify a reușit să devină din nou profitabil în 2023. Compania și-a restructurat operațiunile prin concedieri și a redus costurile, iar în 2024 a raportat un EPS (câștiguri pe acțiune) cu 50% mai mare. Previziuni indică o creștere a veniturilor de 21% CAGR și o creștere a EBITDA de 33% CAGR în perioada 2024 – 2027, ceea ce sugerează că Shopify se poate menține lider în comerțul electronic independent.
PDD: Gigantul chinez de e-commerce care continuă să surprindă
PDD este a treia cea mai mare companie de comerț electronic din China, după Alibaba și JD.com. Aceasta și-a început drumul prin oferirea unor produse la preț redus, țintind clienți din orașele mai puțin dezvoltate, dar a evoluat și a dezvoltat o platformă agricolă online pentru a permite fermierilor să își vândă produsele proaspete. PDD a extins și operațiunile externe prin Temu, o platformă care facilitează vânzările internaționale.
Compania a înregistrat o creștere rapidă în comparație cu Alibaba și JD.com și a reușit să se impună chiar și în orașele mari ale Chinei, aceasta beneficiind de restricții mai severe pentru comercianții mari impuse în 2021, care au favorizat companiile de dimensiuni mai mici, precum PDD.
Estimările pentru perioada 2024-2027 prognozează o creștere a veniturilor de 13% CAGR și a EBITDA de 9% CAGR pentru PDD. Evaluarea companiei pe baza EBITDA ajustat este de doar 8 ori, ceea ce o face o opțiune atractivă pentru investitorii care caută oportunități în sectorul chinez de e-commerce.
Carvana: Revoluționarea pieței auto second-hand
Carvana este o platformă inovatoare destinate vânzării vehiculelor second-hand, având ca scop perturbarea dealerilor tradiționali. Procesul de cumpărare este simplificat, clienții având posibilitatea să finalizeze achiziția online și să-și ridice mașinile de la turnurile sale “vending machine” sau să le primească acasă.
Vânzările Carvana au crescut semnificativ în perioada 2020-2021, atunci când pandemia a afectat producția de autovehicule noi, determinând astfel mulți consumatori să opteze pentru vehicule second-hand. Stimulentele guvernamentale și ratele scăzute ale dobânzilor au contribuit la impulsionarea acestei afaceri. Cu toate acestea, vânzările de vehicule s-au diminuat în 2022 și 2023, în special din cauza revizuirii câștigurilor și scumpirii creditelor.
În 2024, vânzările Carvana au avut o revenire remarcabilă, crescând cu 33%, susținute de scăderea ratelor dobânzilor și revigorarea pieței auto second-hand. Această revenire a fost consolidată și de platforma de licitație online ADESA, achiziționată recent. Vizitatorii unici pe site-ul Carvana au crescut cu mai mult de 5 milioane comparativ cu anul precedent, atingând cifra de 20 milioane la finalul anului 2024.
Previziunile indică o creștere a veniturilor de 25% CAGR și a EBITDA de 33% CAGR pentru Carvana în următorii ani. La un preț de 24 de ori EBITDA ajustat pentru acest an, acțiunile Carvana au potențialul să crească considerabil pe măsură ce piața auto continuă să se refacă.
În acest sens, investitorii ar trebui să fie atenți la toate aspectele legate de Shopify, PDD și Carvana înainte de a lua o decizie de investiție. Deși aceste companii au un potențial semnificativ de creștere, este esențial să se analizeze tendințele pieței și să se monitorizeze performanța financiară.
În acest an, aceste companii ar putea oferi oportunități inestimabile pentru cei care doresc să investească într-un viitor prosper, dar este vital să se facă o evaluare detaliată înainte de a vă angaja în acțiuni.
Sursa: financiarul.ro
